DECRET LLEI 1/2017, de 9 de juny, del Consell, pel qual s'estableixen les normes per a fer efectiva l'adhesió de la Generalitat a l'acord de novació del contracte marc de reestructuració de riscos i deute de la Societat de Garantia Recíproca de la Comunitat Valenciana. [2017/5376]
(DOGV núm. 8064 de 16.06.2017) Ref. Base de dades 005307/2017
-
Anàlisi jurídica
Data d'entrada en vigor: 16.06.2017 Aquesta disposició afecta: Afecta: Aquesta disposició està afectada per: Afectada per: Modificada per: - LLEI 21/2017, de 28 de desembre, de mesures fiscals, de gestió administrativa i financera, i d'organització de la Generalitat. [2017/12191]
- Decret Llei 3/2018, de 13 de juliol, del Consell, pel qual es modifica la Llei 22/2017, de 29 de desembre, de pressupostos de la Generalitat per a l'exercici 2018. [2018/7094]
-
Anàlisi documental
Origen de disposició: Conselleria d'Hisenda i Model Econòmic Grup temàtic: Legislació Matèries: Economia i Hisenda Pública
DECRET LLEI 1/2017, de 9 de juny, del Consell, pel qual s'estableixen les normes per a fer efectiva l'adhesió de la Generalitat a l'acord de novació del contracte marc de reestructuració de riscos i deute de la Societat de Garantia Recíproca de la Comunitat Valenciana. [2017/5376]
PREÀMBUL
1. Antecedents
El passat 29 de desembre de 2016 es va formalitzar per part de la Societat de Garantia Recíproca de la Comunitat Valenciana (dara en avant, lSGR), lInstitut Valencià de Finances i un conjunt dentitats financeres, en la seua condició dentitats creditores i garantides, un acord de novació de lanterior contracte marc de reestructuració de riscos i deute de lSGR de data 26 de juliol de 2013, que té per objecte garantir el pagament del deute financer actual a càrrec de lSGR i, en última instància, la seua viabilitat i la continuació de la seua activitat.
En aquest sentit, per a la implementació del referit acord de novació es requereix ladopció de mesures de rang legislatiu que permeten ladhesió a aquest per part de la Generalitat Valenciana, la qual cosa sha considerat com una condició necessària per a la seua entrada en vigor i plena eficàcia, i sha establit una condició suspensiva a lefecte que venç el 30 de juny de 2017.
Resumidament, loperació esmentada ha sigut estructurada, entre altres i essencialment, entorn dels eixos següents: (a) una amortització anticipada parcial del deute financer mantingut per lSGR, per limport resultant del venciment anticipat de laval prestat per la Generalitat Valenciana, més part de la quantia a què ascendeix el deute derivat dels contractes de refiançament, a què més tard es referirà aquesta norma, mantinguda per la Generalitat amb lSGR; (b) laportació per part de la Generalitat al fons de provisions tècniques de lSGR, amb caràcter de no reintegrable, de la part del crèdit que sorgeix a favor daquella i enfront de SGR, com a conseqüència del pagament pel venciment anticipat de laval prestat per la Generalitat Valenciana en concret, per la part corresponent al finançament existent de tipus subordinat amortitzat prèviament en virtut de laval, per import de 168.836.836,53 , i als efectes que aquesta suma computara plenament com a recursos propis de lSGR; (c) la simultània amortització, per mitjà de dació en pagament (mecanisme excepcional que preveu la Llei 1/2015, de 6 de febrer, de la Generalitat, dhisenda pública, del sector públic instrumental i de subvencions i la Llei general tributària), per part de lSGR i a favor de la Generalitat, per lexcedent o part corresponent al finançament existent de tipus sènior amortitzat prèviament en virtut de laval concretament, per un import ascendent a 25.263.163,47 ; (d) la modificació del sistema de finançament bilateral anterior, per un nou de sindicació; i (e) la reestructuració dels termes i condicions del deute financer subsistent o romanent després de les esmentades amortitzacions parcials.
Tal com sassenyala en el paràgraf anterior, el pagament pel venciment anticipat de laval prestat per la Generalitat Valenciana, per import global de 194.100.000 , genera la creació de dos crèdits a favor de la Generalitatquant a avalador que pel pagament se subroga en la posició dels creditors i enfront dSGR deutor avalat.
Lexistència de lesmentada diferenciació del crèdit, que és objecte de cancel·lació en ambdós casos, radica en el compromís, assumit per la Generalitat en el contracte marc de reestructuració de riscos i deute de lSGR de data 26 de juliol de 2013, de donar un tractament diferenciat a la part que daquest crèdit anava a ser destinada per a amortitzar el finançament subordinat a càrrec dSGR aportació referida en lapartat b anterior, respecte de la destinada a amortitzar el finançament de tipus sènior dació en pagament referida en lapartat c anterior amb base a lacordat per les parts com a mecanisme excepcional previst en la Llei 1/2015 i en la Llei general tributària. Tot això a fi de reforçar els fons propis de lSGR i dotar-la de major solvència, en estricte compliment dels termes amb els quals va ser aprovat per la Comissió Europea tant laval, com el contracte marc ambdós de data 26 de juliol de 2013, mitjançant la Decisió de data 13 de febrer de 2014, número SA.36663, i en virtut de la qual aquests van ser considerats com ajuda destat compatible amb el mercat interior.
Al marge del que preveuen els apartats d) i e), que són àmbits exclusius del dret privat regits per lautonomia de la voluntat de les parts que els han subscrit, el present decret llei va dirigit a establir les normes que es requereixen per a fer efectius els apartats a), b) i c) esmentats en allò que concerneix la Generalitat Valenciana.
En definitiva, es considera que el referit nou acord de refinançament aconseguit sens dubte redundarà en una millor posició econòmica i financera de lSGR, com a instrument de canalització de crèdit a favor de les xicotetes i mitjanes empreses i emprenedors de la Comunitat Valenciana, i en aquest sentit mereix la valoració positiva necessària per a implementar en aquesta norma amb rang de llei els aspectes requerits per a això.
2. De laval atorgat amb data 26 de juliol de 2013 per la Generalitat Valenciana a favor de les entitats financeres creditores de lSGR, en garantia de determinades obligacions de pagament a càrrec daquesta.
En virtut del Decret 89/2013, de 5 de juliol, del Consell (DOGV 08.07.2013) es va autoritzar la concessió, davant de i a favor de cada una de les entitats financeres creditores de lSGR, davals destinats a garantir operacions de crèdit a càrrec daquesta per import de fins a 200.000.000 deuros, amb lobjecte de facilitar mecanismes de finançament que permeteren a lSGR complir les obligacions derivades de lexecució davals atorgats en el desenvolupament de la seua activitat i amb els requisits mercantils dequilibri patrimonial i reguladors propis de la seua activitat.
Aquesta concessió davals a favor de lSGR va formar part del pla de reequilibri i viabilitat financera elaborat per la mateixa societat per a assegurar la seua pervivència i activitat.
Com a conseqüència del Decret 89/2013 esmentat es van formalitzar els respectius avals a primer requeriment en virtut dels quals la Generalitat va avalar lSGR de la Comunitat Valenciana davant de i a favor de cada una de les entitats financeres creditores daquesta, per import de fins a 200.000.000 deuros, destinats a garantir les obligacions de pagament a càrrec de lSGR de la Comunitat Valenciana derivades dels trams de finançament sènior i finançament subordinat atorgats per cada una de les entitats financeres a favor daquella.
En aquest punt, els acords aconseguits en data 29 de desembre de 2016 determinen un venciment anticipat i pactat dels avals atorgats per la Generalitat Valenciana.
Com a conseqüència del venciment anticipat esmentat, les parts han acordat un descompte sobre limport nominal dels avals atorgats de 5.900.000 euros, que ha sigut calculat tenint en compte una sèrie de circumstàncies i paràmetres com ara (i) el factor temps; (ii) el factor risc; i (iii) el factor econòmic (atés el caràcter retribuït que tenen els referits avals per al seu concedent, la Generalitat Valenciana).
En conseqüència, les parts han acordat que limport total a pagar pel venciment anticipat dels avals de referència quede finalment fixat en 194.100.000 euros, així com que aquest pagament anticipat tinga com a finalitat lamortització, en la seua totalitat, del finançament atorgat com de tipus subordinat i, parcialment, el finançament de tipus sènior atorgat per les entitats financeres a lSGR.
No obstant això, aquest venciment anticipat pactat en lacord de 29 de desembre de 2016, requereix una decisió prèvia per part de la Generalitat, que es creu procedent que es produïsca amb rang de llei, en la mesura que es tracta dun supòsit no previst en els avals atorgats per la Generalitat Valenciana al seu dia (i), ja que no respon a un incompliment de lSGR o de lavalador de cap de les obligacions derivades del finançament; i (ii) excedeix de les facultats que larticle 90.2 de la Llei 1/2015, atorga a la persona titular de la conselleria competent en matèria dhisenda.
3. Del refiançament de les operacions de lSGR per part, inicialment de lInstitut Valencià de Finances i posteriorment de la mateixa Generalitat
Constitueix una característica pròpia de lactivitat de les societats de garantia recíproca lexistència dun sistema de refiançament dels avals concedits per aquest tipus de societats en el desenvolupament de la seua activitat, refiançament en què participa ladministració pública i la finalitat del qual és reforçar la solvència de les dites societats.
La seua regulació està continguda en larticle 11 de la Llei 1/1994, d11 de març, sobre règim jurídic de les societats de garantia recíproca, i es realitza a través de les denominades societats de refiançament, la regulació de les quals està continguda en el Reial decret 1644/1997, de 31 doctubre.
El sistema de refiançament general està articulat a través de CERSA, Companyia Espanyola de Refiançament, SA, societat pública estatal amb la qual totes les societats de garantia recíproca tenen un contracte de refiançament automàtic que cobreix entre el 30 i el 75 per cent dels avals financers atorgats per aquelles, amb termini superior a 36 mesos.
La Comunitat Valenciana, junt amb lesmentat sistema general de refiançament, va establir, igual que altres comunitats autònomes, un complement addicional amb la intervenció directa, en un primer moment de lInstitut Valencià de Finances, i posteriorment per part de la Generalitat.
En concret, aquest refiançament arranca el 29 doctubre de 1993, data en què lInstitut Valencià de Finances (IVF) va firmar amb la Societat de Garantia Recíproca de la Comunitat Valenciana un contracte així mateix denominat com de refiançament, automàtic i gratuït dun màxim del 40 per cent del risc de totes les operacions de garantia financera, per fiança, aval o qualsevol altre mitjà admés en dret, a fi de donar cobertura parcial als riscos assumits per aquella en les operacions de garantia financera.
Aquest contracte va experimentar dues modificacions, formalitzades amb dates de 14 de gener de 2000 i d11 de maig de 2004, que delimitaven el percentatge del risc assumit per lIVF en cada operació.
En data 23 de desembre de 2009, la Generalitat, a través de la Conselleria dEconomia, Hisenda i Ocupació, es va subrogar en la titularitat de lesmentat contracte de refiançament subscrit amb lSGR de la Comunitat Valenciana substituint lInstitut Valencià de Finances, amb efectes d1 de gener de 2009.
En aquesta situació es va romandre fins al 26 de juliol de 2013, data en què la llavors Conselleria dEconomia, Indústria, Turisme i Ocupació i lSGR de la Comunitat Valenciana van acordar donar per acabat el contracte de refiançament, respecte de noves operacions datorgament davals financers, comptador des de la data defectivitat daquest, sense perjuí de la continuïtat del refiançament daquelles operacions de garantia de lSGR que se subscrigueren després de la data defectivitat de lacord, que podrien continuar sent reavalades, cas per cas, amb lautorització prèvia de lIVF.
En virtut daquest contracte de refiançament, produït un fallit total o parcial de loperació cedida, en un inici lIVF i posteriorment la Generalitat Valenciana havia de fer front als imports garantits però no gaudien duna acció de retorn enfront de lSGR per a exigir el reintegrament de les quantitats entregades. Els acords, no obstant això, preveien una participació de lIVF i de la Conselleria dEconomia, Indústria, Turisme i Ocupació en les quantitats que resultaren recuperades dels deutors fallits per part de lSGR, dacord amb un ordre de prelació establit en aquests. Això respon al funcionament propi daquest tipus de contractes de refiançament.
De la dinàmica seguida per aquests acords, resulta que la Generalitat té pendents de pagament unes quantitats derivades dels compromisos assumits en virtut dels contractes de refiançament esmentats, la liquidació dels quals sha considerat essencial als efectes del repetit acord de refinançament de 29 de desembre de 2016.
En relació amb això, cal ressaltar que a causa del contingut i pactes aconseguits per les parts en aquest, el contracte de refiançament és un contracte especial i atípic regit, per tant, per les seues pròpies normes específiques, per la qual cosa no pot ser estrictament considerat com un aval o un reaval i, per consegüent, la Generalitat no pot exigir el retorn de les quantitats pagades en virtut daquests.
No pot ser considerat un aval perquè no satorga a favor dempresari, PIME o autònom enfront de lentitat financera. El contracte originari respecte del qual la Generalitat se subroga el 23 de desembre de 2009 el que preveu és la cobertura i assumpció parcial del risc, a partir daqueixa data, per part de la Generalitat dun percentatge de les operacions de garantia financera de lSGR.
I tampoc pot ser considerat un reaval, ja que, a més del que sha expressat anteriorment, la Generalitat no hauria tingut habilitació legal suficient en virtut del que disposa larticle 11 de la Llei 1/1994, d11 de març, per a atorgar reavals a favor de la Societat de Garantia Recíproca.
És per això que resulta necessària aquesta mesura legislativa per a permetre així que es realitzen les habilitacions pressupostàries oportunes tant per al pagament de les quantitats degudes en virtut del dit contracte de refiançament com, si és el cas, per a la regularització comptable dels drets que puguen haver-se previst en la comptabilitat de la Generalitat i de la mateixa Societat de Garantia Recíproca, atés que com a conseqüència de la data de formalització dels acords entre les parts (29.12.2016) aquests no van poder tindre el seu reflex en les previsions de la Llei de pressupostos de la Generalitat per a 2017.
4. Sobre lextraordinària i urgent necessitat dadoptar les mesures incorporades a aquest decret llei per a implementar el procés de refinançament acordat entre les parts
Resulta evident la urgència que concorre en aquest cas, on el refinançament duna institució tan rellevant com lSGR per a leconomia social (xicotetes i mitjanes empreses i emprenedors) queda pendent de ladopció daquestes mesures de rang legislatiu que són necessàries per a resoldre aspectes no regulats en la normativa que resulta aplicable, aclarir els processos i atorgar les autoritzacions requerides a fi que la Generalitat puga (i) adherir-se a lacord aconseguit per totes les parts el 29 de desembre de 2016 i (ii) assumir els seus respectius drets i obligacions, la qual cosa és condició necessària para la seua entrada en vigor i desplegament defectes, que ha de produir-se abans del 30 de juny de 2017.
Precisament per això sha considerat necessari i convenient ladopció daquest decret llei de caràcter extraordinari, en tant que concorren els requisits constitucionals fixats pel Tribunal Constitucional per a fer ús daquesta tècnica legislativa; concorre la urgent i extraordinària necessitat de la decisió, a la vista de la greu situació que es generaria per a tota leconomia social de la Comunitat Valenciana en el cas que, finalment, el procés de refinançament de lSGR es vera frustrat i amb això es produïra la pèrdua dun instrument financer essencial per a aportar crèdit a les xicotetes i mitjanes empreses i emprenedors de la Comunitat Valenciana.
En conseqüència, fent ús de lautorització concedida en larticle 44.4 de lEstatut dAutonomia de la Comunitat Valenciana, a proposta del conseller dHisenda i Model Econòmic i amb la deliberació prèvia del Consell, en la reunió del dia 9 de juny de 2017,
DECRETE
Article 1. Objecte
Lobjecte de les mesures previstes en aquest decret llei és possibilitar ladhesió de la Generalitat a lacord de novació del contracte marc de reestructuració de riscos i deute de la Societat de Garantia Recíproca de la Comunitat Valenciana subscrit el 29 de desembre de 2016.
Article 2. Venciment anticipat dels avals atorgats per la Generalitat per mitjà del Decret 89/2013, de 5 de juliol, del Consell
1. Sautoritza la persona titular de la conselleria competent en matèria dhisenda a acordar el venciment anticipat dels avals atorgats per la Generalitat per mitjà del Decret 89/2013, de 5 de juliol, del Consell, a favor de lSGR de la Comunitat Valenciana, previstos en el contracte marc de reestructuració de riscos i deute de 26 de juliol de 2013, fins a un import de 194.100.000 euros.
2. La Generalitat atendrà les obligacions contractuals derivades del venciment anticipat, en la seua condició avaladora enfront de les entitats financeres creditores de lSGR de la Comunitat Valenciana amb càrrec a laplicació pressupostària 20.01.00.612.60.8 del pressupost de la Generalitat per a 2017.
3. Una vegada produïts materialment tots els pagaments es donaran per cancel·lats i extingits tots els avals atorgats, les entitats financeres hauran de procedir a la devolució daquests a lavalador, és a dir, a la Generalitat.
4. Una vegada haja tingut lloc el pagament derivat del venciment anticipat dels avals atorgats per la Generalitat a favor de lSGR de la Comunitat Valenciana en virtut del contracte marc de reestructuració de riscos i deute de 26 de juliol de 2013, dacord amb el que preveu lapartat anterior, saplicaran les regles que es contenen en els articles 3 i 4 següents.
Article 3. Aportació no reintegrable del crèdit generat a favor de la Generalitat al fons de provisions tècniques de lSGR de la Comunitat Valenciana
1. El crèdit generat a favor de la Generalitat Valenciana com a conseqüència de lamortització en la seua totalitat de la part o tram de finançament subordinat, atesa la seua condició de crèdit participatiu dacord amb el que preveu larticle 20 del Reial decret llei 7/1996, serà objecte daportació no reintegrable, fins a un import màxim de 168.836.836,53 euros, import a què ascendia el finançament subordinat a càrrec de lSGR, a 29 de desembre de 2016, data de formalització de lacord de novació del contracte marc de reestructuració de riscos i deute de lSGR.
Aquesta aportació no reintegrable sefectuarà de conformitat amb el que estableix larticle 9 de la Llei 1/1994, d11 de març, sobre règim jurídic de les societats de garantia recíproca, i amb els beneficis fiscals previstos en larticle 68 de lesmentada llei, així com en larticle 14.8 de la Llei 27/2014, de 27 de novembre, de lImpost sobre Societats.
2. Aquesta aportació no reintegrable té com a finalitat que lSGR es mantinga en el compliment de la normativa reguladora aplicable a les societats de garantia recíproca als efectes que siga considerada com a recursos propis computables daquesta, tal com consta aprovat per la Comissió Europea que, en la seua Decisió SA.36663 de 13 de febrer de 2014, va qualificar determinats elements del dit contracte dajudes destat compatibles amb el mercat interior.
Article 4. Dació en pagament per a lamortització del crèdit a favor de la Generalitat que sorgeix com a conseqüència de la part de limport del venciment anticipat dels avals que es destinen al pagament de part del finançament de tipus sènior a càrrec de lSGR de la Comunitat Valenciana
1. El crèdit a favor de la Generalitat Valenciana generat per la part de limport del venciment anticipat dels avals atorgats al seu dia per aquesta en virtut del contracte marc de refinançament de 26 de juliol de 2013, no destinat al que preveu lapartat 1 de larticle 3 anterior, i que es deriva de lamortització parcial del finançament sènior concedit per les entitats financeres, serà satisfet per lSGR en la seua integritat per mitjà de dació en pagament a lentitat de dret públic de la Generalitat que aquesta designe (amb els negocis jurídics previs necessaris entre la dita entitat i la Generalitat) de manera que SGR cedisca i transmeta en recompensa del dit deute, a favor de lesmentada entitat de dret públic, el ple domini duna cartera composta per una sèrie dactius i drets de la seua titularitat.
2. Una vegada realitzats els negocis jurídics a què es refereix lapartat anterior, sautoritza lesmentada entitat de dret públic per a acceptar la dació en recompensa de crèdits i actius immobiliaris per limport resultant del dit apartat, per a la qual cosa en tot cas, amb caràcter previ, shauran de realitzar les actuacions següents:
i) Els crèdits i actius immobiliaris hauran de ser entregats per lSGR adjuntant la seua valoració, efectuada per una persona o entitat taxadora independent, ajustada a lOrdre ECO/805/2003, de 27 de març, sobre normes de valoració de béns immobles i de determinats drets per a certes finalitats financeres, corregida a la baixa atenent les possibles minusvàlues derivades de la situació del mercat immobiliari.
ii. Lentitat de dret públic autoritzada procedirà a realitzar les actuacions que siguen necessàries amb vista a la identificació dels béns i drets, la depuració de la seua situació jurídica i a comprovar la seua valoració, i emetrà el seu informe respecte daixò.
3. Els immobles entregats per lSGR dacord amb el que preveu aquest article tindran la consideració de patrimoni propi de lentitat de dret públic autoritzada, i es regiran per allò que sha disposat en les seues normes de funcionament.
Article 5. Pagament de les quantitats econòmiques derivades dels refiançaments a lSGR de la Comunitat Valenciana
1. Sautoritza la persona titular de la conselleria competent en matèria dhisenda a efectuar el pagament de les quantitats degudes, així com de les que sarriben a deure, per la Generalitat a favor de lSGR derivades dels contractes de refiançament subscrits entre les dites parts i referits en el preàmbul daquesta norma, sense que, dacord amb els contractes esmentats, això comporte un dret de repetició enfront de lSGR.
2. Limport de les quantitats a satisfer per part de la Generalitat ascendeix a 29 de desembre de 2016, data de formalització de lacord de novació del contracte marc de reestructuració de riscos i deute de lSGR, a 75.194.094,85 euros.
3. La Generalitat atendrà les referides obligacions contractuals en la quantia indicada en lapartat anterior, a càrrec de laplicació pressupostària 20.01.00.612.60.8 del pressupost de la Generalitat per a 2017.
4. En el cas de resultar necessària la tramitació duna modificació pressupostària serà aplicable el que preveu la Llei 14/2016, de 30 de desembre, de pressupostos de la Generalitat per a lexercici 2017 i la Llei 1/2015, de 6 de febrer, de la Generalitat, dhisenda pública, del sector públic instrumental i de subvencions.
5. La Generalitat realitzarà els ajustos comptables que resulten necessaris derivats de laplicació daquest decret llei.
Article 6. Tractament tributari
En totes aquelles operacions que calga realitzar en execució del que disposa aquest decret llei, resultarà aplicable una bonificació del 99,99 % de la quota tributària corresponent a les modalitats de transmissions patrimonials oneroses i actes jurídics documentats de lImpost sobre Transmissions Patrimonials i Actes Jurídics Documentats si és el cas exigible.
DISPOSICIÓ ADDICIONAL
Única. Anàlisi forense dels avals concedits per lSGR
LSGR haurà de contractar un expert independent en anàlisi forense, que serà seleccionat en col·laboració amb lIVF entre firmes de reconegut prestigi, a fi danalitzar les operacions de formalització dels avals prestats per lSGR lexecució dels quals ha portat com a conseqüència la situació que pretén pal·liar les mesures que implementa aquest decret llei, tot això amb la finalitat de depurar, si és el cas, les responsabilitats que pertoquen.
DISPOSICIONS FINALS
Primera. Execució
Sautoritza la persona titular de la conselleria competent en matèria dhisenda a portar a efecte els actes i acords que resulten necessaris per a lexecució daquest decret llei, entre els quals es troba la modificació del contracte de refiançament, subscrit el 26 de juliol de 2013, a fi que resulte coherent amb els termes de lacord de novació del contracte marc de reestructuració de riscos i deute de lSGR, de 29 de desembre de 2016.
Segona. Entrada en vigor
Aquest decret llei entrarà en vigor el mateix dia que es publique en el Diari Oficial de la Generalitat Valenciana.
València, 9 de juny de 2017
El president de la Generalitat,
XIMO PUIG I FERRER
El conseller dHisenda i Model Econòmic,
VICENT SOLER I MARCO